MTrading

Аналитика от MTrading

29 сообщений в этой теме

Анализ опционов и фьючерсов по USD/CAD на 12.10.2018

За предыдущую отчетную неделю вложения денежных средств подотчетных участников рынков опционов и фьючерсов на канадский доллар биржи CME Group увеличились на 15%.

Общие вложения денежных средств в Canadian Dollar в денежном эквиваленте составили $23 млрд 578 млн.

Чистый перевес быков за предыдущую отчетную неделю уменьшился на 32%. Это выступает подтверждением слабости долгосрочного роста на дневном таймфрейме на протяжении второй половины текущей торговой недели.

Суммарное значение перевеса покупателей, по отчетам COT, публикуемым Комиссией по торговле товарными фьючерсами США, в денежном эквиваленте составило $1 млрд 603 млн.

Количество залокированных позиций инвесторов за предыдущую отчетную неделю увеличилось на 1%. Указанный показатель также подтверждает предположение о вероятном флетовании котировок актива на протяжении текущей торговой недели.

Соотношение вложений денежных средств по USD/CAD среди SMART MONEY следующее: 53% покупателей и 47% продавцов.

Ближайшим уровнем поддержки при ведении торговли на дневном таймфрейме выступает месячный баланс маркетмейкера (1.3002).

При пробое и закреплении ниже указанного уровня поддержки следующей целью снижения выступает долгосрочная область 20% покупателей (1.2725-1.2664).

Близкое расположение месячного уровня поддержки маркетмейкера (1.2558) дополнительно усиливает зону 20% покупателей.

Ближайшим уровнем сопротивления на дневном таймфрейме выступает страйк месячной зоны сопротивления хеджеров (1.3175).

Зона 40% покупателей (1.3266-1.3387) выступает последующей актуальной областью сопротивления при ведении торговли внутри текущего опционного месяца.

Дополнительно усиливают рассматриваемую область сопротивления близкое расположение месячного уровня сопротивления маркетмейкера (1.3334), а также прибавление PUT-опционов суммарным объемом свыше $53 млн.

При ведении торговли внутри дня стоит обратить внимание на недельный баланс маркетмейкера (1.3003), который выступает ключевым уровнем поддержки на пятницу, 12 октября.

При закреплении ниже уровня недельного баланса продавца опционов вероятным сценарием развития событий выступает снижение к среднесрочной области поддержки 2% покупателей (1.2979-1.2975).

При альтернативном сценарии, закреплении на протяжении европейской и американской сессии текущего дня выше уровня опционного недельного баланса, ближайшим ориентиром роста на сегодня выступает уровень лимитных ордеров на продажу, расположенный по ценовой отметке 1.3052.

Окончательной целью роста на сегодня выступает премия недельной зоны сопротивления хеджеров (1.3095).

Детальный аналитический обзор по основным валютным парам рынка Форекс, криптовалютам Bitcoin и Ethereum, нефти марки WTI, индексу золота, а также фондовому индексу S&P 500 смотрите далее на канале YouTube.

Дмитрий Зеланд, аналитик компании MTrading

Поделиться сообщением


Ссылка на сообщение
Поделиться на других сайтах

Нефть и доллар по 100 – ожидания и реальность

Здравствуйте, уважаемые коллеги. За перипетиями падения фондовых рынков, из фокуса нашего внимания выпала ситуация на рынке нефти. В своих видео опубликованных в начале месяца, я обращал внимание трейдеров, на неоднозначность ситуации, в которой оказался рынок нефти.

Не буду пересказывать содержание видеосюжетов, но суть моих предположений заключалась в том, что на рынке нефти сложилась неоднозначная ситуация, когда спекулянты, являющиеся нетто-покупателями, активно сокращали свои длинные позиции, а на их место, в покупки нефти, приходили деньги от производителей, являющихся нетто-продавцами. 

Другими словами рост цены нефти, происходивший в сентябре, сопровождался крупными убытками со стороны спекулянтов, и был не естественным по своей природе. При этом спрос на нефть повышался за счет притока новых денег, т.е. интерес инвесторов к повышению цены нефти все же был, хотя и не со стороны традиционных покупателей.

Какие либо выводы из той ситуации, я делать не стал, но предположил, что текущий тренд, основанный на геополитических рисках и новостном фоне, может закончиться, несмотря на его устойчивые технические показатели. Сам я тогда находился в покупках нефти Brent от уровня 81.40, но на всякий случай перевел позицию в безубыток по цене 82.30 и оказался прав. 

Уходящая неделя подтвердила мои опасения, и как мы знаем нефть, нарисовав на 4-х часах выразительную разворотную техническую фигуру «голова и плечи», устремилась вниз, и пусть вас не смущает то, что фигура получилась немного неправильной, чем менее правильную графическую фигуру мы видим, тем лучше она отрабатывает.

Теперь всех нас интересует вопрос: - что дальше? Попытаюсь на него ответить в контексте выхода новых данных от Агентства Энергетической Информации США, опубликованных в рамках октябрьского краткосрочного прогноза.


рис.1: Баланс спроса и предложения на рынке нефти. Источник US EIA

Как следует из диаграммы спроса и предложения на рынке нефти, дефицит, возникший в 2017 году, постепенно уменьшается, после чего в I – III квартале 2019, на рынке нефти будет наблюдаться профицит, что само по себе негативный фактор для нефтяных котировок. При этом, несмотря на договоренности ОПЕК + Россия, США активно наращивают добычу, и в июле вышли на первое место в мире по производству нефти и сопутствующих жидкостей.

Таким образом, можно предположить, что во время сентябрьского тренда котировки нефти держались на высоком уровне и повышались только благодаря наличию геополитического фактора, а он, к сожалению, не поддается прогнозированию. Но как только США, встретив сопротивление со стороны союзников и Китая, смягчили риторику в отношении Ирана и импортеров иранской нефти, цена начала снижаться. 

Еще одним негативным фактором для нефти стало падение фондовых рынков, в том числе китайских. В октябре индекс Shanghai Composit снизился до минимумов 2016 года, а европейские и американские фондовые индексы пережили коррекцию.

Исходя из этих факторов, можно предположить, что в случае снижения геополитических рисков цена нефти имеет мало шансов вырасти до уровня 100 долларов за бочку. Однако это территория неизвестности. Сегодня рисков нет, а завтра они есть – форс-мажор. Но немаловажно и то, что согласно прогнозу от US EIA, средний уровень цены нефти сорта Brent в 2019 году составит 75 долларов за бочку, а это уровень весьма комфортный для российского рубля. «Кстати, а что, с рублем?» - спросите вы.

Для того чтобы определить, что будет происходить с рублем, рассмотрим стрессовый сценарий прогноза цены нефти. Сейчас трейдеры биржи NYMEX c 95-процентной вероятностью предполагают в январском фьючерсном контракте цену нефти WTI в диапазоне от $60 до $93 за баррель (рис.2). Следовательно, с поправкой на сорт Brent прогнозная стоимость нефти будет выше примерно на $5, но я оставлю нижний предел без изменений на уровне $60.


Рис.2: Среднесрочный прогноз цены нефти. Источник US EIA

Предположим, что с учетом негативных тенденций стоимость нефти Brent в декабре-январе составит $60 за баррель. Также учтем вариант, что США введут против России санкции средней силы, а также тот фактор, что Минфин и ЦБ России не будут до конца года покупать валюту на открытом рынке, тем самым исключив фактор спроса со стороны государства. Тогда в условиях снижения цены нефти Brent до $60, стоимость доллара США в среднесрочной тенденции составит 58 рублей, и в верхнем пределе 95-процетного вероятностного отклонения - 67 рублей за доллар (рис.3).


рис.3: Вероятностное распределение курса рубля в зависимости от цены нефти Brent по состоянию на сентябрь 2018 года.

Следовательно, при расчете курса рубля нам не стоит опасаться значительной девальвации, по крайней мере, сегодня для нее нет причин или мы о них не знаем. При этом увеличение пиковой волатильности может выбросить курс к значениям 72 и даже 75 рублей за один доллар, которые в случае обострения геополитической напряженности также являются вполне возможными. 

Однако никакой речи о 100 рублях за один доллар, в текущих условиях не идет, это плод нездоровых фантазий, авторов часто не имеющих ничего общего с Россией, но это не значит, что мы можем спокойно наблюдать за происходящим и не предпринимать ничего в случае радикального изменения ситуации. Поэтому подписывайтесь на рассылку аналитики и канал компании в Youtube, следите за обновлениями.

Подобные расчеты дают нам план действий, но, к сожалению, не дают ответа на вопрос, что на самом деле будет с курсом рубля в декабре или январе? Нам известно, что прогнозы аналитиков никуда не годятся, но они необходимы для планирования сделок. Будьте внимательны и осторожны.

Глеб Кабанов – аналитик компании MTrading

Поделиться сообщением


Ссылка на сообщение
Поделиться на других сайтах

Технический анализ сырьевых рынков от 16 октября 2018 года

Фундаментальная картина дня.

Статистические данные и новости, которые могут помочь отработке торговых идей: 
- объём промышленного производства (США);
- число открытых вакансий на рынке труда JOLTS (США).

GOLD

В понедельник товарно-сырьевые рынки в основном показали разнонаправленные движения. На Азиатской и Европейской сессиях золото выросло благодаря техническим покупкам, достигнув восходящей «Золотой зоны» [1234.5 – 1233.0], где на Америке началась коррекционная фаза, вернув золото в район 1225.0.

Приоритет по золоту остаётся восходящим, поэтому применяем следующий вариант торговли – осторожная покупка от нисходящей «Дополнительной зоны» [1225.4 – 1224.6] и более агрессивная от «Промежуточной зоны» [1217.7 – 1216.1].

Уровни
Поддержка – [1217.7 – 1216.1]
Сопротивление 1 – [1234.5 – 1233.0]
Сопротивление 2 – [1242.9 – 1242.3]

Торговые рекомендации по GOLD на сегодня
Покупка по паттерну из области нисходящей «Промежуточной зоны» [1217.7 – 1216.1] со стопом по правилам паттерна и профитом 1242.9.

BRENT

В понедельник нефть сорта Brent попала в лапы медведей. Так на Азиатской сессии актив упал ниже восходящей «Промежуточной зоны» [81.28 – 81.11], где на Европе прошла небольшая передышка, однако продажи продолжились на Америке, что вылилось в падение к восходящей «Дополнительной зоне» [80.32 – 80.23].

Приоритет по нефти остаётся нисходящим, поэтому применяем следующий вариант торговли – осторожная продажа от «Дополнительной зоны» [82.24 – 82.15] и более агрессивная от «Промежуточной зоны» [81.28 – 81.11].

Уровни
Поддержка – [78.97 – 78.88]
Сопротивление 1 – [82.24 – 82.15]
Сопротивление 2 – [83.21 – 82.86]

Торговые рекомендации по BRENT на сегодня
Продажа нефтяного актива по паттерну из области «Дополнительной зоны» [82.24 – 82.15] со стопом по правилам паттерна и профитом 78.88.
-------------------------------------------------------------------------------
«Промежуточная зона» - отвечает за изменение приоритетного направления движения цены. 
«Целевая зона» - зона, которая с вероятностью 75% будет достигнута после пробоя промежуточной. 
«Золотая зона» - зона в среднесрочном импульсе. 
Все зоны рассчитываются исходя из среднедневного хода инструмента и маржинальных требований с фьючерсного рынка.

Попутного тренда и профитных сделок!
Шевченко Виталий, аналитик компании MTrading.
______________________________________________________________

Анализ опционов и фьючерсов по S&P 500 на 16.10.2018

По состоянию на 12 октября суммарная капитализация вложений денежных средств в деривативы на фондовый индекс S&P 500 составила $1 трлн 100 млрд 659 млн. Увеличение капитализации за предыдущую отчетную неделю составило 2%. Это дает основания предполагать о слабости нисходящего движения котировок актива на протяжении предыдущей торговой недели.

Перевес бычьих позиций в денежном эквиваленте составил $72 млрд 824 млн. По сравнению с аналогичными показателями недельной давности увеличение преобладания быков составило 7%. Это дает основания предполагать о вероятном повышении котировок актива на протяжении текущей торговой недели.

Увеличение залокированных позиций инвесторов за прошедшую неделю при этом составило менее 1%. Рассматриваемый показатель свидетельствует о вероятном однонаправленном движении котировок фьючерса фондового индекса S&P 500 на протяжении текущей торговой недели.

Также стоит акцентировать внимание читателей на том, что суммарные денежные вложения в S&P 500 свидетельствуют о перевесе капитализации быков: 53% покупателей и 47% продавцов.

Ближайшим важным уровнем сопротивления на дневном таймфрейме выступает месячный уровень баланса маркетмейкера по котировке 2870.00.

При закреплении котировок актива выше указанного опционного уровня сопротивления следующей целью повышения выступает страйк месячной зоны сопротивления хеджеров (2950.00).

Ближайшим долгосрочным уровнем поддержки выступает страйк месячной зоны поддержки хеджеров, который расположен на уровне круглых цифр 2700.00.

Следующим уровнем поддержки выступает долгосрочный опционный уровень прибавления $576 млн на рост по Put-опционам (2541.32), который дополнительно усиливается историческим прибавлением $386 млн на рост.

Ключевым уровнем для расторговки на вторник, 16 октября, выступает опционный баланс дня (2748.44).

При закреплении выше указанного уровня поддержки ближайшей целью роста выступает уровень лимитных ордеров на продажу (2773.81), который располагается внутри зоны 4% покупателей (2769.65-2775.54).

Последующей целью роста выступает исторический опционный уровень прибавления $619 млн на рост по ценовой отметке 2809.56.

Расположение рассматриваемого опционного уровня сопротивления возле зоны 6% покупателей (2799.71- 2805.60) дополнительно подтверждает силу уровня.

При альтернативном сценарии развития событий, закреплении котировок актива на протяжении европейской и американской сессии текущего дня ниже опционного баланса дня (2725.02), целевым ориентиром снижения выступает уровень лимитных ордеров на покупку (2725.02).

Дмитрий Зеланд, аналитик компании MTrading.

Изменено пользователем MTrading

Поделиться сообщением


Ссылка на сообщение
Поделиться на других сайтах

Технический анализ сырьевых рынков от 17 октября 2018 года

Фундаментальная картина дня.

Статистические данные и новости, которые могут помочь отработке торговых идей: 
- число выданных разрешений на строительство (США);
- публикация протоколов FOMC.

GOLD

Во вторник товарно-сырьевые рынки в основном показали разнонаправленные движения. На Азиатской сессии золото упало до нисходящей «Дополнительной зоны» [1225.4 – 1224.6], откуда на Европе быки откупили актив до восходящей «Золотой зоны» [1234.5 – 1233.0], однако на Америке настроения опять поменялись на медвежьи – это вернуло золотой актив на нисходящую «Дополнительную зону» [1225.4 – 1224.6].

Приоритет по золоту остаётся восходящим, поэтому применяем следующий вариант торговли – осторожная покупка от нисходящей «Дополнительной зоны» [1225.4 – 1224.6] и более агрессивная от «Промежуточной зоны» [1217.7 – 1216.1].

Уровни
Поддержка – [1217.7 – 1216.1]
Сопротивление 1 – [1234.5 – 1233.0]
Сопротивление 2 – [1242.9 – 1242.3]

Торговые рекомендации по GOLD на сегодня
Покупка по паттерну из области нисходящей «Промежуточной зоны» [1217.7 – 1216.1] со стопом по правилам паттерна и профитом 1242.9.

BRENT

Во вторник нефть сорта Brent на Азиатской и Европейской сессиях от восходящей «Промежуточной зоны» [81.28 – 81.11] упала до нижней границы бокового тренда по Н1 80.05, откуда на Америке пошло восходящее движение, что помогло нефти преодолеть и закрепиться выше указанной зоны.

Приоритет по нефти сменился на восходящий, поэтому применяем следующий вариант торговли – осторожная покупка от «Дополнительной зоны» [80.98 – 80.89] и более агрессивная от «Промежуточной зоны» [80.10 – 79.93].

Уровни
Поддержка – [80.98 – 80.89]
Сопротивление 1 – [82.24 – 82.15]
Сопротивление 2 – [83.21 – 82.86]

Торговые рекомендации по BRENT на сегодня
Покупка нефтяного актива по паттерну из области «Промежуточной зоны» [80.10 – 79.93] со стопом по правилам паттерна и профитом 83.21.
-------------------------------------------------------------------------------
«Промежуточная зона» - отвечает за изменение приоритетного направления движения цены. 
«Целевая зона» - зона, которая с вероятностью 75% будет достигнута после пробоя промежуточной. 
«Золотая зона» - зона в среднесрочном импульсе. 
Все зоны рассчитываются исходя из среднедневного хода инструмента и маржинальных требований с фьючерсного рынка.

Попутного тренда и профитных сделок!
Шевченко Виталий, аналитик компании MTrading.

Поделиться сообщением


Ссылка на сообщение
Поделиться на других сайтах

Создайте аккаунт или войдите для комментирования

Вы должны быть пользователем, чтобы оставить комментарий

Создать аккаунт

Зарегистрируйтесь для получения аккаунта. Это просто!


Зарегистрировать аккаунт

Войти

Уже зарегистрированы? Войдите здесь.


Войти сейчас